新希望：距離變革如此之近

　　我們判斷新希望的互聯(lián)網(wǎng)大幕已經(jīng)拉開,當(dāng)前一系列的投資主要在于落地,不但創(chuàng)新養(yǎng)殖端的數(shù)據(jù)掘取還涵蓋消費(fèi)端(營銷管理以及追溯等),將可能成為國內(nèi)唯一打通畜禽全產(chǎn)業(yè)鏈的信息化和互聯(lián)網(wǎng)公司,從而重構(gòu)在移動互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代畜禽產(chǎn)業(yè)鏈鏈(包括食品端)的商業(yè)模式。

　　這是資本市場遠(yuǎn)未意識到的,我們甚至懷著一份激動的心情在闡述:農(nóng)業(yè)整體性變革,在一家公司上體現(xiàn)的如此淋漓盡致、以及離我們可能的設(shè)想如此之近!因此對于股票市場投資者而言,我們毅然喊出新希望(000876)可能是未來3年甚至5年以上非賣品的評級,堅(jiān)信中期千億(1-2年)市值目標(biāo)!

　　具體觀點(diǎn)如下:

　　一、區(qū)別于簡單農(nóng)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)邏輯(農(nóng)村金融),新希望的產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)是基于畜禽產(chǎn)業(yè)鏈商業(yè)模式重構(gòu)。

　　新希望總體方向調(diào)整由“公司加農(nóng)戶”轉(zhuǎn)向“基地加終端”。養(yǎng)殖端在于第一是養(yǎng)殖效率,如推進(jìn)的福達(dá)二期;第二個(gè)是可靠性,也就是食品可追溯;第三個(gè)是養(yǎng)豬專業(yè)能力的提升,如這次公告投資的養(yǎng)豬技術(shù)服務(wù)公司。而終端轉(zhuǎn)型是接下來公司戰(zhàn)略上最大的一塊,在原有產(chǎn)能基礎(chǔ)上,公司將決定在分銷零售、供應(yīng)鏈管理、資源整合、電商、物流這方面做基本布局和總體安排。未來戰(zhàn)略規(guī)劃而言,新希望想實(shí)現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)化、互聯(lián)網(wǎng)金融化、食品轉(zhuǎn)型、數(shù)據(jù)與專業(yè)能力打造以及國際化,當(dāng)前已有明確布局和深度開發(fā)。

　　基于此,新希望從金融和組織兩方面做了充足的準(zhǔn)備。1、金融能力的保障,公司不但組建農(nóng)村互聯(lián)網(wǎng)公司,同時(shí)打造的國內(nèi)、國際金融平臺也快速推進(jìn);2、是組織平臺保障,劃小經(jīng)營單元、聚焦區(qū)域和客戶和專業(yè)部門公司化等,注重專業(yè)能力公司化,去與市場對接,如公司化打造福達(dá)學(xué)堂和做數(shù)據(jù)庫整理。

　　二、以養(yǎng)豬服務(wù)公司+和創(chuàng)科技為依托的線上數(shù)據(jù)挖掘+線下實(shí)地服務(wù)的方式,打造養(yǎng)殖端高效、標(biāo)準(zhǔn)化、以及可追溯,基于此將可以嫁接很多新型商業(yè)模式(如產(chǎn)品溢價(jià)、供應(yīng)鏈金融、農(nóng)村金融、技術(shù)咨詢等)。

　　對于養(yǎng)殖服務(wù)公司,技術(shù)輸出+產(chǎn)業(yè)化運(yùn)營已經(jīng)是趨勢,在擴(kuò)張盈利模式基礎(chǔ)更多在搶占優(yōu)質(zhì)養(yǎng)殖資源。新希望是為了加快公司豬產(chǎn)業(yè)的發(fā)展,內(nèi)部可以托管,外部可以托管,大大加快公司豬產(chǎn)業(yè)發(fā)展;同時(shí)對公司飼料業(yè)務(wù)起到非常大的支持作用。

　　新希望做豬場托管模式的核心資源優(yōu)勢在于:1.新希望六和可支配的產(chǎn)業(yè)資源非常豐富,其搭建的養(yǎng)豬平臺,海珀?duì)?、PIC兩個(gè)優(yōu)質(zhì)的種豬體系,還有信息化、福達(dá)計(jì)劃、金融資源,成立的養(yǎng)豬基金等。2.有出色的團(tuán)隊(duì),閆博士指導(dǎo)過包括牧原等優(yōu)秀養(yǎng)殖企業(yè),養(yǎng)豬產(chǎn)業(yè)已經(jīng)磨練了出色團(tuán)隊(duì),還有公司外部優(yōu)秀人才的加盟。

　　與之相輔的是和創(chuàng)科技(互聯(lián)網(wǎng)公司,在于快速覆蓋行業(yè)生豬動態(tài)養(yǎng)殖數(shù)據(jù)),可以概括為一個(gè)工具、就是智能終端,其是個(gè)移動互聯(lián)網(wǎng)公司,主要做銷售服務(wù)的管理。和創(chuàng)科技已經(jīng)五輪融資,像復(fù)興集團(tuán)、雷軍、李漢都是其的投資人,也有包括申萬投資這樣的機(jī)構(gòu)投資者。我們聯(lián)合鼎橙投資幾家共同進(jìn)行投資云養(yǎng)殖項(xiàng)目,即新和創(chuàng)云科技公司。我們通過云養(yǎng)殖可以實(shí)現(xiàn)福達(dá)在線靜態(tài)數(shù)據(jù)在線動起來、滿足基地端的基于養(yǎng)殖戶的需求、讓第三方切入使得數(shù)據(jù)更開放、獲得200名移動互聯(lián)人才。云養(yǎng)殖項(xiàng)目線下通過技術(shù)專家和業(yè)務(wù)代表切入,目標(biāo)是6個(gè)月實(shí)現(xiàn)1000萬頭數(shù)據(jù)導(dǎo)入,做到信息流、物流、資金流和人力流四流合一。

　　在此基礎(chǔ)上,我們可以很清晰的把握,新希望的對于傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的組件已經(jīng)構(gòu)建的非常完整(養(yǎng)殖數(shù)據(jù)+線下推廣),加上之前的互聯(lián)網(wǎng)金融,新希望的這塊的落地可能比市場想象的更加的快。

　　三、令人振奮的是,新希望對于農(nóng)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的推進(jìn)遠(yuǎn)不止此,還開始探尋真正畜禽鏈產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)——除養(yǎng)殖效率提升外,如何響應(yīng)下游終端多元化需求、提供可追溯的安全產(chǎn)品,以O(shè)2O模式重構(gòu)消費(fèi)端商業(yè)模式。

　　除原有食品業(yè)務(wù)外,公告中涉及消費(fèi)端創(chuàng)新業(yè)務(wù)主體主要是北京佰鎰通,其是針對B2B的信息管理公司。

　　核心業(yè)務(wù)可概括為4個(gè)1:1個(gè)軟件,餐廳采購系統(tǒng),目前有3000家使用其采購食材;1個(gè)抓手,聚焦川菜和東南亞菜系的名廚;1個(gè)方法論,實(shí)現(xiàn)餐飲區(qū)域供給;1個(gè)手段,會員線上支付。新希望受讓了10%的股份,是第二大股東。公司出發(fā)點(diǎn)在于整合上述四個(gè)一的優(yōu)勢,同時(shí)聚焦名廚、聚焦菜系,調(diào)整食材供應(yīng)鏈,并為中央廚房提供效益。

　　第四個(gè)項(xiàng)目是上海時(shí)和,前期是高端肉店的定位,現(xiàn)要從個(gè)人會員、餐飲服務(wù)、大廚服務(wù)、專業(yè)采購等維度重新構(gòu)建樣板市場,實(shí)現(xiàn)P2P餐飲提供和區(qū)域O2O食材的供應(yīng),目前與佰鎰通形成了同一個(gè)團(tuán)隊(duì)在開發(fā)。

　　第五個(gè)是天津設(shè)立的電子商務(wù)公司,叫“愛宅良配”,是為宅男宅女提供好的服務(wù)。第一個(gè)產(chǎn)品基于家庭用餐場景,解決“什么好吃、怎么做、不能做”三個(gè)問題,為吃貨、名廚和私廚提供平臺。第一個(gè)階段切入了預(yù)加工食材、預(yù)制速食、上海美食發(fā)現(xiàn)中心的研發(fā)和大廚的研發(fā)等,與佰鎰通合作的預(yù)制菜通過此平臺分銷出去。

　　基于此,新希望對佰鎰通做了四個(gè)方向的嘗試,第一個(gè)基于銷售終端的020模式,上海時(shí)和在做的是這個(gè);其次是區(qū)域餐廳供配;再者基于廠商的O2O采購模型,如為成都美好食品開發(fā)訂貨系統(tǒng);最后基于分銷商O2O的系統(tǒng),四個(gè)方面佰鎰通都有解決方案,佰鎰通定位是獨(dú)立的信息公司。這也是新希望對于畜禽鏈中消費(fèi)端的互聯(lián)網(wǎng)商業(yè)模式探尋。來源于：齊魯證券